Comment lire ce document
Chaque règle est présentée de la même façon : ce qu'elle calcule en une phrase, la formule, la définition de chaque symbole avec la question du questionnaire ou le tableau d'où vient sa valeur, puis un exemple chiffré sur une même famille, suivie du début à la fin.
Les quelques signes utilisés
- Le mois, compté depuis l'arrivée :
est le mois d'arrivée, un an plus tard. Une valeur qui porte l'indice (par exemple ) change d'un mois à l'autre. - La plus grande des valeurs entre parenthèses.
veut dire « , mais jamais en dessous de zéro ». - La plus petite des valeurs.
veut dire « , mais plafonné à 2 ». - La somme de la quantité qui suit, pour tous les éléments indiqués sous le signe (tous les adultes, tous les enfants, tous les mois jusqu'à
…). - Accolade
- Une grande accolade
présente plusieurs cas : on prend la ligne dont la condition, à droite, est vraie. - ₪
- Tous les montants sont en shekels de 2026, par mois, sans inflation.
La famille fil rouge
Les exemples suivent tous le même foyer (profil de test P2) : un couple avec deux enfants, qui arrive à Ra'anana en octobre 2026, loue un 4 pièces sans garant et n'a pas de voiture.
David, économiste senior
- Métier : Economiste / analyste financier (classe C)
- Hébreu : oral « Notions », lecture « Je déchiffre », écriture « Très élémentaire » ; anglais « Bon »
- Oulpan à mi-temps ; disponible dès l'arrivée
- Senior, 15 ans d'expérience
Sarah, responsable marketing confirmée
- Métier : Marketing manager (classe C)
- Hébreu : conversations, messages et écrits simples ; anglais courant
- Quelques heures d'hébreu par semaine ; disponible au mois 3
- Confirmée, 8 ans d'expérience
- Garde 9 mois un salaire français de 1 500 € net
Enfants : une fille née en octobre 2025 (crèche à l'arrivée) et un garçon né en octobre 2018 (école publique).
Vue d'ensemble
Le moteur ne prédit pas le revenu d'un olé. Il déroule, mois par mois, le budget du foyer sur ses premières années, en quatre versions plus ou moins prudentes, et en tire deux réponses : combien d'argent faut-il avoir pour traverser la transition, et le foyer couvre-t-il ses dépenses une fois installé.
Chaque mois, on calcule ce qui entre et ce qui sort ; la différence est le solde du mois.
Mois d'arrivée (
On additionne les soldes depuis l'arrivée. Tant que les revenus ne couvrent pas les dépenses, ce cumul descend ; il remonte quand les salaires arrivent. Son point le plus bas est l'argent qu'il faut avoir en poche au départ.
Dans la version centrale, le cumul de David et Sarah touche son point bas au mois 13, à −124 320 ₪ : c'est la trésorerie à prévoir. Il remonte ensuite, puisque les deux salaires couvrent alors les dépenses.
Deux principes structurent le reste :
- Les dépenses ne dépendent jamais du revenu, seulement de la composition du foyer, de la ville et du logement choisi : un olé gagne d'abord peu, puis davantage, mais son loyer ne suit pas son salaire.
- Transition et régime durable sont jugés séparément. Pendant la transition, les avantages d'olé (Sal Klita, points fiscaux, exonération) comptent. La viabilité à cinq ans (mois 60) est jugée sans eux.
Le revenu de chaque adulte additionne jusqu'à trois sources, choisies à la question Q30 : un salaire en Israël, une activité indépendante, un revenu conservé à l'étranger. Le foyer y ajoute ses autres revenus (Q64), le Sal Klita et les allocations familiales.
Revenus : salaire en Israël
Pour chaque adulte qui cherche un emploi salarié, le moteur détermine quatre choses : quel métier il exercera, à partir de quel mois il sera payé, combien en début de poste et une fois installé, et à quel temps de travail. Le salaire du mois en découle.
1. Le métier retenu
Le candidat choisit son métier de référence (Q25) dans une table de 32 métiers. Chaque ligne donne une classe de délai d'embauche (A à D), deux fourchettes de salaire brut et le niveau d'hébreu exigé. Si l'hébreu ou la licence rendent ce métier inaccessible au début, le moteur calcule avec un métier de repli plus accessible, désigné dans la même ligne (F1 à F6). La table complète est à la fin de cette section.
2. L'écart de langue
Cette règle répond à la question : l'hébreu du candidat suffit-il pour le métier visé, et sinon, combien de temps lui faudra-t-il ? Elle se lit en trois étapes.
Étape 1 : les niveaux à comparer. On compare, compétence par compétence (oral, lecture, écriture), le niveau du candidat à celui qu'exige le métier, sur la même échelle de 1 à 5 : 1 aucun, 2 notions, 3 simple, 4 professionnel, 5 courant.
| Niveau d'hébreu du candidat (L comme langue), de 1 à 5 | Q52 (oral), Q53 (lecture), Q54 (écriture) | |
| Niveau d'hébreu requis par le métier (R comme requis), de 1 à 5 | table des métiers, colonne « Langue requise » |
Étape 2 : deux assouplissements. Dans certains métiers, les outils d'IA (traduction, rédaction) compensent une partie de l'écrit : l'exigence de lecture et d'écriture baisse alors d'un niveau. Dans d'autres, l'anglais peut remplacer l'hébreu à l'oral : si le candidat parle bien anglais, l'exigence orale est plafonnée à 2 (notions).
| Exigence après assouplissement (le prime ′ signale la valeur corrigée) | calculé | |
| Dans quelle mesure l'IA compense l'écrit dans ce métier, de 1 (pas du tout) à 5 (largement) | table des métiers, colonne « IA » | |
| Dans quelle mesure l'anglais suffit à l'oral dans ce métier, de 1 à 5 | table des métiers, colonne « Anglais » | |
| Niveau d'anglais du candidat | Q55 |
Étape 3 : l'écart. L'écart de langue G est le plus grand manque constaté sur les trois compétences. Un candidat qui dépasse partout l'exigence a un écart nul.
| Écart de langue, en nombre de niveaux manquants (G comme gap) | calculé |
Conséquence de l'écart. Selon l'écart et le temps que le candidat consacrera à l'hébreu, l'embauche est retardée (ce délai est noté
| Écart G | Temps consacré à l'hébreu (Q56) | Conséquence |
|---|---|---|
| 0 | — | Aucun effet : le candidat a le niveau requis. |
| 1 | quelques heures par semaine, mi-temps ou intensif | Embauche retardée de 3 mois. |
| 2 | mi-temps ou intensif | Embauche retardée de 6 mois. |
| 2 | quelques heures par semaine | Métier visé hors d'atteinte au début : calcul avec le métier de repli. |
| 1 ou 2 | aucun | Métier de repli. |
| 3 ou plus | quel qu'il soit | Métier de repli. |
David vise « Economiste / analyste financier », qui exige 4 / 4 / 4 (oral / lecture / écriture). L'IA y est cotée 4, donc lecture et écriture descendent à 3. L'anglais y est coté 4 (finance anglophone : on peut y travailler en anglais à l'oral) et David parle bien anglais : l'oral exigé est plafonné à 2. David est à 2 / 2 / 2.
Il lui manque un niveau en lecture et en écriture : écart 1, son embauche est retardée de 3 mois. Sans l'assouplissement par l'anglais, l'écart serait de 2 (+6 mois avec son oulpan à mi-temps).
Sarah vise « Marketing manager » (mêmes exigences, mêmes assouplissements). Elle est à 3 / 3 / 3 : il ne lui manque qu'un niveau, à l'oral. Écart 1, avec quelques heures d'hébreu par semaine : +3 mois.
3. Le mois d'embauche
Combien de mois faut-il, une fois sur le marché, pour être embauché ? On part d'un délai de base propre à la classe du métier, puis on ajoute ou retire quelques mois selon la situation du candidat.
| Durée de recherche d'emploi, en mois | calculé | |
| Délai de base de la classe du métier (tableau ci-dessous) : la version prudente « Retard » utilise la colonne de droite | table des métiers, colonne « Classe » | |
| Délai dû à l'hébreu : 0, +3 ou +6 mois (étape précédente) | Q52 à Q56 | |
| Avance si la recherche a déjà commencé : -1 mois si des candidatures sont envoyées, -2 si des entretiens ont eu lieu ou si une offre est en discussion, 0 sinon | Q34 |
| Classe | Délai de base, version centrale (mois) | Délai de base, version Retard (mois) |
|---|---|---|
| A | 3 | 6 |
| B | 5 | 9 |
| C | 8 | 14 |
| D | 12 | 20 |
À quel mois après l'arrivée commence le salaire ? Cela dépend de la date à laquelle le candidat est disponible et du moment où il commence à chercher. Une offre déjà signée remplace tout le calcul ; une licence professionnelle impose une date au plus tôt.
| Mois de la première paie, compté depuis l'arrivée | calculé ; remplacé par le mois de l'offre si elle est signée (QA3) | |
| Mois à partir duquel le candidat peut travailler | Q21 | |
| Recherche anticipée ou non | QA2 | |
| Délai d'obtention de la licence, si la procédure est engagée (0 si aucune licence n'est requise) | Q31 et tableau des licences |
David : classe C, base 8 mois ; langue +3 ; recherche pas commencée, 0. Disponible dès l'arrivée.
Sarah : base 8 ; langue +3 ; soit 11 mois de recherche, qui ne commence qu'à sa disponibilité, au mois 3.
Dans la version Retard, les délais de base passent à 14 mois : David est payé au mois 17, Sarah au mois 20.
4. Le salaire
Où se situer dans la fourchette du métier ? Chaque métier a deux fourchettes de salaire brut à temps plein : à l'entrée en poste, puis une fois installé. Un coefficient q entre 0 et 1 place le candidat dans chaque fourchette : 0 en bas, 1 en haut, 0,5 au milieu.
| Bas et haut de la fourchette du métier, en ₪ bruts par mois à temps plein | table des métiers | |
| Position dans la fourchette « Stabilisé », fixée par la séniorité | Q28 | |
| Position dans la fourchette « Entrée », fixée par la séniorité (la même que pour le salaire stabilisé) | Q28 | |
| Salaire en début de poste (fourchette « Entrée ») | calculé | |
| Salaire une fois installé (fourchette « Stabilisé ») | calculé |
Le coefficient de séniorité. La séniorité place le candidat dans les deux fourchettes : un senior en haut, un confirmé au milieu, un junior en bas. Le même coefficient sert à l'entrée en poste et une fois installé : l'écart entre les deux fourchettes représente la montée en salaire, et le premier emploi moins qualifié est représenté par l'emploi d'attente (section 5).
| Séniorité (Q28) | Entrée et stabilisé |
|---|---|
| Junior | 0 (bas) |
| Confirmé | 0,5 (milieu) |
| Senior, Management | 1 (haut) |
| Direction, C-level | revue humaine |
Cas particuliers : métier de repli,
David (« Economiste / analyste financier » : entrée 10 000–15 000, stabilisé 22 000–28 000), senior : q = 1 pour les deux fourchettes.
Sarah (entrée 15 000–18 000, stabilisé 22 000–30 000), confirmée : q = 0,5 pour les deux fourchettes.
La montée en salaire. Le salaire part de
| Salaire brut du mois t | calculé | |
| Part de la montée déjà faite : 0 le mois de l'embauche, 0,5 un an après, 1 au bout de deux ans | calculé | |
| Temps de travail : 1 à temps plein, 0,8 à 80 %… | QA1 |
David est embauché au mois 11 à 15 000 ₪. Un an plus tard (mois 23), il est à mi-chemin :
5. L'emploi d'attente
En attendant un poste dans son métier, on travaille. Les études sur l'Alya de l'ex-URSS montrent que presque tous les olim trouvent vite un premier emploi (80 % des hommes au 6e mois, 90 % au 10e), mais rarement dans leur métier (environ 12 % des diplômés dans un emploi qualifié à un an, 37 % à cinq ans). Le moteur retient donc deux étapes : un emploi d'attente, le métier de repli payé dans sa fourchette d'entrée selon la séniorité du candidat, plafonnée au milieu, puis le métier visé au mois
| Délai pour trouver un emploi d'attente : 4 mois (versions centrale et Revenu bas), 8 mois (Retard et Stress) | calibrage ex-URSS | |
| Salaire de l'emploi d'attente : fourchette d'entrée du métier de repli, avec la séniorité du candidat plafonnée au milieu ( | table des métiers de repli, Q28 | |
| L'emploi d'attente n'existe que si le métier de repli est accessible avec l'hébreu du candidat (même règle de langue). Si le métier retenu est déjà le repli, il commence lui aussi au mois |
David travaille comme « Analyste financier / fund administration anglophone » à 13 500 ₪ brut du mois 4 au mois 11, puis comme économiste. Sarah, disponible au mois 3, commence au mois 7 comme « Opérations / support international anglophone » (11 500 ₪), puis devient responsable marketing au mois 14. Leur besoin de trésorerie passe de 457 638 ₪ (sans emploi d'attente) à 258 837 ₪.
Et si le métier n'est pas retrouvé ? Dans les études, une part importante des olim diplômés n'a toujours pas retrouvé un emploi qualifié après cinq ans. Le diagnostic calcule donc, à titre d'information, la couverture à 5 ans du test Revenu bas si chaque adulte reste dans son emploi d'attente (sa rémunération rejoignant le bas de la fourchette stable du repli en 24 mois). Ce chiffre n'entre ni dans le montant à financer ni dans l'éligibilité au prêt.
David et Sarah : 0,99 (contre 1,31 s'ils retrouvent leur métier, même en bas de fourchette). Le projet tient s'ils retrouvent leur métier ; s'ils restent dans leurs emplois d'attente, le budget de Ra'anana n'est plus tout à fait couvert.
6. Leviers affichés dans le diagnostic
Pour chaque adulte, le diagnostic détaille la date d'accès au métier (disponibilité, délai de base de la classe, hébreu avec les exigences du métier compétence par compétence, recherche engagée, licence) et simule deux leviers qu'il maîtrise : atteindre le niveau d'hébreu requis (écart de langue nul) et commencer la recherche avant l'arrivée (entretiens dès l'arrivée, recherche anticipée), puis les deux ensemble. Pour chacun, il recalcule le mois d'accès au métier, la trésorerie à financer et la couverture à 5 ans. Il indique aussi la trésorerie qu'il faudrait sans emploi d'attente.
Avec les trois leviers, David accéderait à son métier au mois 6 au lieu de 11, et la trésorerie à financer passerait de 258 837 à 242 301 ₪. Sans emploi d'attente, elle serait de 457 638 ₪ : accepter un premier emploi moins qualifié pèse bien plus que les trois leviers réunis.
Licences
Pour une profession réglementée (Q31), la licence ne retarde pas la recherche : elle interdit seulement une embauche avant
| Profession | Délai, version centrale (mois) | Délai, version Retard (mois) |
|---|---|---|
| Architecte | 6 | 12 |
| Comptable / CPA | 12 | 24 |
| Avocat commercial / corporate | 18 | 30 |
| Médecin généraliste | 12 | 24 |
| Médecin spécialiste | 12 | 24 |
| Infirmier / infirmière | 9 | 15 |
| Pharmacien | 9 | 15 |
| Physiothérapeute | 9 | 15 |
| Psychologue clinique | 12 | 24 |
| Enseignant d'école (cours donnés en hébreu) | 6 | 12 |
| Professeur de langue étrangère (anglais ou autre langue) | 6 | 12 |
Table des métiers
Salaires bruts mensuels à temps plein, en ₪. Langue requise : oral / lecture / écriture, de 1 (aucun) à 5 (courant). IA et Anglais : de 1 à 5 (étape 2 de la règle de langue).
| # | Métier | Classe | Entrée | Stabilisé | Langue requise | IA | Anglais | Repli |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Software engineer | A | 22 000–27 000 | 33 000–42 000 | 2 / 2 / 2 | 5 | 5 | F2 |
| 2 | Data scientist / ML engineer | A | 22 000–35 000 | 40 000–55 000 | 2 / 2 / 2 | 5 | 5 | F2 |
| 3 | Cyber / security engineer | A | 24 000–28 000 | 37 000–48 000 | 2 / 2 / 2 | 5 | 5 | F2 |
| 4 | Product manager tech | B | 23 000–39 000 | 33 000–45 000 | 3 / 3 / 3 | 4 | 5 | F2 |
| 5 | Electrical / electronics engineer | B | 20 000–24 000 | 31 000–40 000 | 3 / 3 / 3 | 4 | 4 | F2 |
| 6 | Mechanical engineer | B | 18 000–22 000 | 29 000–36 000 | 3 / 3 / 3 | 4 | 3 | F2 |
| 7 | Civil / construction engineer | C | 14 000–18 000 | 25 000–35 000 | 4 / 4 / 4 | 2 | 2 | F2 |
| 8 | Architecte | C | 13 000–16 000 | 23 000–30 000 | 4 / 4 / 4 | 3 | 2 | F1 |
| 9 | Economiste / analyste financier | C | 10 000–15 000 | 22 000–28 000 | 4 / 4 / 4 | 4 | 4 | F5 |
| 10 | Comptable / CPA | C | 17 000–19 000 | 23 000–26 000 | 4 / 5 / 5 | 3 | 2 | F5 |
| 11 | Contrôleur financier / Finance manager | C | 24 000–27 000 | 32 000–40 000 | 4 / 5 / 5 | 3 | 4 | F5 |
| 12 | Avocat commercial / corporate | D | 18 000–20 000 | 25 000–35 000 | 5 / 5 / 5 | 2 | 2 | F3 |
| 13 | Sales high-tech | B | 13 000–15 000 | 20 000–25 000 | 4 / 3 / 3 | 4 | 5 | F1 |
| 14 | International sales manager | B | 15 000–18 000 | 22 000–30 000 | 3 / 2 / 2 | 4 | 5 | F1 |
| 15 | Marketing manager | C | 15 000–18 000 | 22 000–30 000 | 4 / 4 / 4 | 4 | 3 | F2 |
| 16 | Digital marketing / performance | B | 12 000–15 000 | 20 000–25 000 | 3 / 3 / 3 | 5 | 4 | F2 |
| 17 | Recruiter / HR manager | C | 10 000–11 000 | 15 000–18 000 | 5 / 4 / 4 | 3 | 2 | F1 |
| 18 | Business development / consulting | B | 14 000–16 000 | 22 000–30 000 | 4 / 3 / 3 | 4 | 4 | F2 |
| 19 | Administration / back office | D | 9 500–11 000 | 13 000–15 000 | 5 / 5 / 5 | 3 | 2 | F1 |
| 20 | Médecin généraliste | D | 18 000–20 000 | 30 000–45 000 | 5 / 5 / 5 | 2 | 2 | F4 |
| 21 | Médecin spécialiste | D | 30 000–40 000 | 60 000–80 000 | 5 / 5 / 5 | 2 | 2 | F4 |
| 22 | Infirmier / infirmière | D | 10 000–11 000 | 15 000–17 000 | 5 / 4 / 4 | 2 | 2 | F4 |
| 23 | Pharmacien | D | 15 000–17 000 | 18 000–22 000 | 5 / 5 / 5 | 2 | 2 | F4 |
| 24 | Physiothérapeute | D | 8 000–10 000 | 12 000–18 000 | 5 / 4 / 4 | 2 | 2 | F4 |
| 25 | Psychologue clinique | D | 20 000–25 000 | 30 000–40 000 | 5 / 5 / 5 | 2 | 2 | F1 |
| 26 | Biotech / R&D scientist | B | 10 000–12 000 | 18 000–25 000 | 3 / 3 / 3 | 4 | 4 | F2 |
| 27 | Chef de projet construction | C | 15 000–20 000 | 25 000–35 000 | 4 / 4 / 4 | 2 | 2 | F1 |
| 28 | Technicien maintenance / service | C | 10 000–12 000 | 14 000–19 000 | 4 / 3 / 3 | 2 | 2 | F1 |
| 29 | Customer success manager | B | 14 000–16 000 | 20 000–30 000 | 4 / 3 / 3 | 4 | 4 | F1 |
| 30 | Direction générale / entrepreneur | E | — | — | 3 / 3 / 3 | 4 | 4 | — |
| 31 | Enseignant d'école (cours donnés en hébreu) | D | 9 000–12 000 | 12 000–16 000 | 5 / 4 / 4 | 2 | 2 | F6 |
| 32 | Professeur de langue étrangère (anglais ou autre langue) | C | 9 000–12 000 | 12 000–16 000 | 3 / 3 / 3 | 3 | 5 | F6 |
| # | Métier de repli | Entrée | Stabilisé | Langue requise |
|---|---|---|---|---|
| F1 | Service client / support francophone | 9 000–11 000 | 11 000–14 000 | 2 / 2 / 1 |
| F2 | Opérations / support international anglophone | 10 000–13 000 | 13 000–17 000 | 2 / 2 / 2 |
| F3 | Conformité / legal ops anglophone | 12 000–15 000 | 16 000–22 000 | 2 / 3 / 3 |
| F4 | Support pharma / affaires médicales | 9 000–11 000 | 12 000–15 000 | 3 / 3 / 3 |
| F5 | Analyste financier / fund administration anglophone | 12 000–15 000 | 17 000–22 000 | 2 / 2 / 2 |
| F6 | Soutien scolaire / assistant d'éducation / cours privés francophones | 7 000–9 000 | 8 500–11 000 | 2 / 2 / 1 |
Les métiers de repli n'ont pas de classe de délai : comme premier emploi (emploi d'attente, ou repli durable), ils commencent tous 4 mois après la disponibilité (8 en version Retard), le même délai pour tous (section 5).
Revenus : du brut au net
Une seule fonction transforme un salaire brut en salaire net. Elle tourne en deux modes : transition, avec les avantages fiscaux des olim, pour les 36 premiers mois ; durable, sans aucun avantage d'olé, pour juger la situation au mois 60.
Le net est le brut moins trois prélèvements : l'impôt sur le revenu, la Bituah Leumi (sécurité sociale et assurance santé) et la cotisation de retraite du salarié.
| Salaire brut du mois (le | calculé |
L'impôt se calcule en deux temps. On applique d'abord le barème progressif au revenu imposable. On retire ensuite des crédits d'impôt : chaque « point de crédit » vaut 242 ₪ par mois, et la cotisation de retraite ouvre droit à un crédit supplémentaire. L'impôt ne peut pas être négatif.
| Impôt brut sur un revenu mensuel x, tranche par tranche (tableau ci-dessous) | barème 2026 | |
| Part du salaire exonérée pour les olim arrivés entre le 5 novembre 2025 et le 31 décembre 2026 ; plafond mensuel selon l'année ; 0 en mode durable | Q2, Q5 | |
| Bénéfice positif d'une activité indépendante, s'il y en a une | Q36 à Q45 | |
| Points par enfant, selon son âge fiscal (année en cours moins année de naissance) et selon que l'adulte est la mère ou le père | Q7, QA8 | |
| Points d'olé, selon le nombre de mois depuis l'Alya ; 0 en mode durable | Q5 | |
| Crédit retraite : 35 % de la cotisation, retenue dans la limite de 7 % de 9 700 ₪ | calculé |
La Bituah Leumi et la retraite sont proportionnelles au brut. La Bituah Leumi a un taux réduit jusqu'à 7 703 ₪, un taux plein au-delà, et s'arrête à 51 910 ₪.
David au mois 60, mode durable (brut 28 000 ₪, deux enfants de 6 et 13 ans en 2031 : 1 point chacun pour un père).
- Barème appliqué à 28 000 ₪ : 5 822 ₪
- Points : 2,25 + 1 + 1 = 4,25, soit 1 028 ₪ ; crédit retraite 238 ₪
- Impôt : 5 822 − 1 028 − 238 = 4 556 ₪
- Bituah Leumi : 2 799 ₪ ; retraite : 1 680 ₪
- Net : 28 000 − 4 556 − 2 799 − 1 680 = 18 965 ₪
David au mois 11, première paie, mode transition (brut 15 000 ₪). Arrivé en octobre 2026, il a droit à l'exonération : en 2027, jusqu'à 83 333 ₪ par mois ne sont pas imposés, donc il ne paie aucun impôt. Net : 15 000 − 1 217 (Bituah Leumi) − 900 (retraite) = 12 883 ₪.
| Tranche mensuelle (₪) | Taux |
|---|---|
| 0 – 7 010 | 10 % |
| 7 010 – 10 060 | 14 % |
| 10 060 – 19 000 | 20 % |
| 19 000 – 25 100 | 31 % |
| 25 100 – 46 690 | 35 % |
| 46 690 – 60 130 | 47 % |
| 60 130 – … | 50 % |
| Mois depuis l'Alya | Points d'olé |
|---|---|
| 0 à 11 | 1 |
| 12 à 29 | 3 |
| 30 à 41 | 2 |
| 42 à 53 | 1 |
| Année | Plafond exonéré (₪/mois) |
|---|---|
| 2026 | 50 000 |
| 2027 | 83 333 |
| 2028 | 83 333 |
| 2029 | 29 167 |
| 2030 | 12 500 |
| Âge fiscal de l'enfant | Points de la mère | Points du père |
|---|---|---|
| 0 | 2,5 | 2,5 |
| 1 | 4,5 | 4,5 |
| 2 | 4,5 | 4,5 |
| 3 | 3,5 | 3,5 |
| 4 | 2,5 | 2,5 |
| 5 | 2,5 | 2,5 |
| 6 à 17 | 2,0 | 1,0 |
| 18 | 0,5 | 0,0 |
Indépendant : même barème d'impôt ; Bituah Leumi d'indépendant en approximation (5,97 % jusqu'à 7 703 ₪, 17,83 % au-delà) ; exonération des olim non appliquée.
Revenus : indépendant, étranger, aides
Activité indépendante. Le candidat donne son chiffre d'affaires attendu à quelques dates (au départ, à 6, 12 et 24 mois). Le moteur trace une ligne droite entre ces points, applique une décote qui dépend de la part du chiffre d'affaires déjà sécurisée, puis retire les charges. La décote porte sur le chiffre d'affaires et non sur le bénéfice : les charges, elles, restent dues en entier.
| Chiffre d'affaires mensuel attendu au départ, puis à 6, 12 et 24 mois ; pour une activité existante, | Q37, Q38, Q40 | |
| Décote : part du chiffre d'affaires annoncé que le moteur retient (tableau ci-dessous) | Q45 | |
| Charges variables, en part du chiffre d'affaires | Q42 | |
| Charges fixes | Charges mensuelles fixes de l'activité | Q41 |
| Part du CA à 12 mois sécurisée (Q45) | h, versions centrale et Retard | h, versions Revenu bas et Stress |
|---|---|---|
| 0 % | 0,70 | 0,40 |
| Moins de 25 % | 0,77 | 0,50 |
| 25 à 49 % | 0,85 | 0,62 |
| 50 à 74 % | 0,92 | 0,77 |
| 75 à 100 % | 1,00 | 0,90 |
Le bénéfice positif, après impôt, entre dans le revenu du foyer. Une perte, et l'investissement de départ (Q43, Q44A), forment un besoin de l'entreprise calculé à part. Une activité nouvelle démarre au mois annoncé (Q39), 3 mois plus tard dans les versions Retard et Stress.
Exemple illustratif : chiffre d'affaires attendu 20 000 ₪, 25 à 49 % sécurisé (h = 0,85 au centre), 10 % de charges variables, 3 000 ₪ de charges fixes :
Revenu conservé à l'étranger (salaire en télétravail, clients étrangers…). Il est converti en shekels. Les versions prudentes le réduisent de 25 % et supposent un change 10 % moins favorable ; la version Retard l'arrête deux fois plus tôt que prévu.
| Revenu étranger du mois, en ₪ | Q47, Q50A | |
| change | Taux de change du jour du diagnostic | paramètre du diagnostic |
| durée D | Mois pendant lesquels le revenu est conservé ; arrêt au mois D, ou D/2 en Retard et Stress. S'il est durable, il est divisé par deux à partir du mois 12 en Retard. | Q49 |
Au mois 60, seul un revenu étranger durable compte, et pour moitié seulement (en entier si le statut, la fiscalité, la sécurité sociale et le contrat sont documentés).
Sarah garde 1 500 € pendant 9 mois, au change de 4 ₪ : 6 000 ₪ par mois en version centrale, jusqu'au mois 8 ; en Retard, seulement jusqu'au mois 4 ; en Revenu bas,
Aides. Le Sal Klita (panier d'intégration) est versé au mois d'arrivée puis pendant 6 mois, selon la composition du foyer. Les allocations familiales sont versées pour chaque enfant de moins de 18 ans, selon son rang.
| Nombre d'enfants de moins de 18 ans ce mois-là | Q7 | |
| Allocation mensuelle, en ₪, de l'enfant de rang k (du plus âgé au plus jeune) | barème Bituah Leumi 2026 |
| Sal Klita (tableau 33) | Mois d'arrivée (₪) | Mois 1 à 6 (₪/mois) |
|---|---|---|
| couple | 6 523 | 5 806 |
| parent seul | 3 931 | 5 190 |
| personne seule | 2 794 | 3 150 |
| couple de retraités | 6 404 | 7 414 |
| parent seul retraité | 3 990 | 6 201 |
| personne seule retraitée | 2 833 | 3 992 |
| par enfant de 0 à 4 ans | 3 345 | 1 581 |
| par enfant de 4 à 18 ans | 3 301 | 870 |
| par enfant de 18 à 21 ans | 3 356 | 1 324 |
David et Sarah (couple, un enfant de moins de 4 ans, un de 4 à 18 ans) : Sal Klita de 13 169 ₪ à l'arrivée, puis 8 257 ₪ par mois jusqu'au mois 6 ; allocations 173 + 219 = 392 ₪ par mois.
Aide au loyer des olim. Pour une Alya depuis le 1er mars 2024, l'aide est versée sans condition de ressources ni bail, pendant 24 mois (du mois 7 au mois 30), à montant fixe ; elle est majorée dans les districts Nord, Haïfa, Sud et Judée-Samarie. Elle compte dans la trésorerie de transition, pas au mois 60.
| Foyer | Montant de base (₪/mois) | Majoré en périphérie (₪/mois) |
|---|---|---|
| Personne seule | 363 | 1 336 |
| Couple ou famille | 659 | 2 000 |
| Parent seul | 739 | 2 239 |
Villes majorées dans le modèle : Ashdod, Ashkelon, Haifa, Be'er Sheva, Sderot, Netivot. Montants majorés publiés pour 2024-2025, à confirmer pour 2026. L'ancien régime (Alya avant mars 2024, dégressif sur 5 ans) n'est pas modélisé.
David et Sarah (Ra'anana) : 659 ₪ par mois pendant 24 mois. Albert et Monique (Sderot) : 2 000 ₪ par mois pendant 24 mois, soit 48 000 ₪.
Retraités. Un olé qui a atteint l'âge de la retraite (67 ans pour un homme, environ 63 ans pour une femme, selon l'année de naissance) reçoit de la Bituah Leumi la pension de vieillesse de base ; s'il est arrivé après 60-62 ans, c'est une prestation spéciale du même montant. Un complément de revenu garantit un minimum au foyer, réduit par les autres pensions au-delà d'un seuil et supprimé si l'épargne dépasse un plafond. Le Sal Klita a des montants propres aux retraités.
| Minimum garanti | Couple : 6 912 ₪ avant 70 ans, 6 981 ₪ de 70 à 80, 7 048 ₪ ensuite ; personne seule : 4 375 / 4 418 / 4 460 ₪ | Bituah Leumi 2026 |
| Seuil | Pensions non prises en compte : 2 823 ₪ (couple), 1 790 ₪ (personne seule) ; au-delà, déduites shekel pour shekel. Une pension étrangère est comptée comme pension (à confirmer) | Bituah Leumi 2026 |
| Plafond | Épargne maximale : 62 292 ₪ (couple), 41 528 ₪ (personne seule) | Bituah Leumi 2026 |
| Assurance santé | Prélevée sur la prestation : 340 ₪ (couple), 237 ₪ (personne seule) | Bituah Leumi 2026 |
| Sal Klita | Catégorie « retraités » si tous les adultes du foyer ont l'âge de la retraite à l'arrivée (règle à confirmer) | tableau 33, 2026 |
| Dépenses | Pour un foyer de retraités, le poste « voyages à l'étranger » de la moyenne CBS est mis à zéro | décision du 4 octobre 2026 |
Albert (68 ans) et Monique (66 ans), 1 400 € de retraite française (5 600 ₪), 50 000 ₪ d'épargne : base 2 × 1 838 = 3 676 ₪ ; complément 6 912 − 3 676 − (5 600 − 2 823) = 459 ₪ ; moins 340 ₪ d'assurance santé : 3 795 ₪ par mois. Revenu total 9 464 ₪ au mois 60, pour 12 910 ₪ de dépenses estimées à Sderot (3 pièces).
Dépenses : comment elles sont construites
Les dépenses dépendent seulement de trois choses : qui compose le foyer (nombre de personnes, âge des enfants), la ville, et le logement et la voiture choisis. Jamais du revenu. Le niveau de vie retenu est celui d'un foyer israélien moyen de même taille, selon l'enquête du Bureau central des statistiques (CBS).
La dépense du mois est la somme de sept blocs. Seuls deux d'entre eux viennent de moyennes nationales ; les autres sont calculés pour la ville et la famille.
| Dépense totale du mois | calculé | |
| Loyer | Loyer médian des annonces dans la ville pour le nombre de pièces choisi ; +5 % par an dans la version Stress seulement | Q12, Q15, tableau par ville |
| Arnona | Taxe municipale (section suivante) | Q12, Q15 |
| Vie courante nationale | Postes dont le prix varie peu d'une ville à l'autre : eau et énergie, mobilier, vêtements, santé, télécom, voyages à l'étranger | CBS, selon la taille du foyer |
| Vie courante locale | Postes plus chers dans les villes chères : alimentation, entretien et services du logement, loisirs et culture, divers | CBS, selon la taille du foyer |
| Facteur de cherté de la ville : 1,12 (catégorie 1), 1,03 (catégorie 2), 0,93 (catégorie 3). Il n'existe pas d'indice officiel des prix par ville en Israël ; l'écart entre catégories 1 et 3 (+20 %) correspond à celui de l'indice Numbeo hors loyer entre Tel Aviv (100) et Haïfa (84,3), Jérusalem (88,6) étant entre les deux (octobre 2026, données participatives) | tableau ci-dessous | |
| Crèche, gan, tsaharon, école, selon l'âge de chaque enfant ce mois-là | Q7, Q9 | |
| Mobilité | 350 ₪ par adulte sans voiture ; avec voiture, 2 800 ₪ par voiture plus 150 ₪ par adulte. La voiture est supposée en leasing (loyer, assurance, carburant, entretien) : aucun achat comptant n'est compté | Q60, QA5 |
| Étranger | Frais de déplacement liés à un revenu étranger, et dépenses durables à l'étranger | Q51, Q62, Q63 |
David et Sarah, 4 personnes à Ra'anana (catégorie 1, facteur 1,12), au mois 60 :
- Loyer 4 pièces : 8 461 ₪ ; arnona : 455 ₪
- Vie courante nationale : 5 941 ₪
- Vie courante locale : 7 536 ₪ × 1,12 = 8 441 ₪
- Enfants (gan + tsaharon pour la fille, école pour le fils) : 1 285 ₪
- Mobilité, sans voiture : 700 ₪
- Total : 25 283 ₪ par mois
L'arnona est calculée à partir du tarif municipal au mètre carré, pour un logement de 100 m² considéré comme un 4 pièces, puis proportionnellement au nombre de pièces.
| Tarif résidentiel annuel 2026 de la ville, en ₪ par m² | arrêté municipal, tableau par ville |
Les olim bénéficient d'une réduction de 90 % sur les 100 premiers m² pendant 12 mois : le moteur l'applique aux mois 0 à 11 (trésorerie), pas au mois 60.
Ra'anana, 54,62 ₪/m²/an, 4 pièces :
L'installation est une dépense unique au mois d'arrivée, en cinq postes. Le transport des affaires dépend du mode de déménagement choisi (question QA9) ; si les affaires arrivent par container, l'essentiel de l'électroménager aussi.
| Transport | Container 40 pieds 9 800 € ; 20 pieds 6 500 € (aussi retenu si la famille ne sait pas encore) ; groupage 4 500 € ; valises seulement 0 € — convertis au taux du jour | tarifs indicatifs d'un déménageur, juin 2026 |
| Électroménager | 4 000 ₪ avec un container, 12 000 ₪ sinon (réfrigérateur, lave-linge, four, petits appareils) | prix observés en Israël ; proposition |
| Frais d'agence | Un mois de loyer, couramment demandé quand la location passe par une agence | proposition |
David et Sarah (4 pièces, sans garant, container 20 pieds par défaut) : 10 000 ₪ de meubles, 26 000 ₪ de transport, 4 000 ₪ d'électroménager, 8 461 ₪ de frais d'agence, 16 922 ₪ de dépôt, soit 65 383 ₪.
Les grandes familles. La moyenne du CBS pour « 6 personnes et plus » est à peine supérieure à celle des foyers de 5 personnes, car les très grandes familles sont en moyenne plus modestes. Pour ne pas sous-estimer leurs dépenses, le moteur part du foyer de 5 personnes et ajoute, poste par poste, l'écart observé entre 4 et 5 personnes pour chaque personne supplémentaire.
Vie courante (hors loyer, arnona, enfants et mobilité) à Jérusalem : 4 personnes 13 703 ₪ ; 5 personnes 14 996 ₪ ; 6 personnes 16 445 ₪ ; 7 personnes 17 893 ₪ ; 8 personnes 19 342 ₪.
Les chiffres du CBS datent de 2023 ; ils sont revalorisés de l'inflation jusqu'en 2026. Quelques sous-postes ne sont publiés que pour un foyer de 4 personnes : on les ajuste à la taille du foyer dans la même proportion que leur catégorie.
| Hausse des prix à la consommation de 2023 à 2026 | indice des prix du CBS | |
| Nombre de personnes du foyer (au-delà de 5 : règle des grandes familles ci-dessus) | Q3, Q6 |
| Catégorie de ville | Villes | |
|---|---|---|
| 1 | 1,12 | Tel Aviv-Yafo, Ra'anana, Herzliya, Modi'in-Maccabim-Re'ut |
| 2 | 1,03 | Jerusalem, Kfar Saba, Netanya, Petah Tikva |
| 3 | 0,93 | Ashdod, Ashkelon, Haifa, Be'er Sheva, Sderot, Netivot |
Dépenses : barèmes par ville
Loyers médians des annonces (Realta, 2 et 3 octobre 2026), arnona 2026 et tsaharon (programme Nitzanim), en ₪ par mois sauf le tarif d'arnona (₪/m²/an). « Cat. » : catégorie de cherté (facteur 1,12, 1,03, 0,93). « Grappe » : rang socio-économique de la ville (1 le plus pauvre, 10 le plus aisé), qui fixe la subvention du tsaharon.
| Ville | Cat. | Grappe | 2 p. | 3 p. | 4 p. | 5 p. | 6 p. | Arnona ₪/m²/an | Arnona 4 p. | Tsaharon gan | Tsaharon école |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Tel Aviv-Yafo | 1 | 8 | 6 815 | 9 538 | 13 808 | 16 925 | 24 088 | 80,00 | 667 | 560 | 483 |
| Jerusalem | 2 | 2 | 5 167 | 6 685 | 9 011 | 11 721 | 16 468 | 91,07 | 759 | 108 | 108 |
| Ra'anana | 1 | 8 | 4 950 | 7 704 | 8 461 | 11 624 | 16 109 | 54,62 | 455 | 560 | 483 |
| Herzliya | 1 | 8 | 8 044 | 10 543 | 13 300 | 18 077 | 21 541 | 76,66 | 639 | 560 | 483 |
| Kfar Saba | 2 | 8 | 4 290 | 6 352 | 7 307 | 9 285 | 9 500 | 47,42 | 395 | 560 | 483 |
| Netanya | 2 | 6 | 3 787 | 5 116 | 7 956 | 10 081 | 10 917 | 56,09 | 467 | 560 | 400 |
| Petah Tikva | 2 | 7 | 4 280 | 5 389 | 6 662 | 8 515 | 12 087 | 79,26 | 660 | 560 | 467 |
| Modi'in-Maccabim-Re'ut | 1 | 8 | 4 500 | 7 300 | 7 500 | 8 250 | — | 55,11 | 459 | 560 | 483 |
| Ashdod | 3 | 5 | 3 584 | 4 906 | 6 044 | 8 675 | 9 969 | 49,01 | 408 | 208 | 208 |
| Ashkelon | 3 | 5 | 2 818 | 3 379 | 4 574 | 7 505 | 12 115 | 47,60 | 397 | 208 | 208 |
| Haifa | 3 | 7 | 2 811 | 3 691 | 4 824 | 7 045 | 9 148 | 78,79 | 657 | 560 | 467 |
| Be'er Sheva | 3 | 5 | 2 379 | 2 797 | 3 607 | 5 623 | 5 865 | 50,45 | 420 | 208 | 208 |
| Sderot | 3 | 5 | 5 350 | 3 675 | 3 813 | 6 050 | — | 49,40 | 226 | 208 | 208 |
| Netivot | 3 | 3 | 3 200 | 3 962 | 4 932 | 5 402 | 9 000 | 45,68 | 381 | 108 | 108 |
Sderot : réduction automatique de 45 % (proximité de Gaza) appliquée. La réduction d'arnona des olim (90 % sur 100 m² pendant 12 mois) est appliquée la première année. Tsaharon : prix payé par les parents sur 10 mensualités, ramené à 12 mois.
Dépenses : vie courante et enfants
Vie courante par taille de foyer
Hors loyer, arnona, enfants et mobilité ; postes locaux avant facteur de ville ; ₪ par mois. La part « services d'éducation » de la catégorie éducation-culture est retirée, car les enfants sont calculés à part.
| Poste | 1 pers. | 2 pers. | 3 pers. | 4 pers. | 5 pers. | 6+ pers. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Alimentation (local) | 1 902 | 3 161 | 3 409 | 4 334 | 4 837 | 5 078 |
| Entretien et services du logement (local) | 378 | 625 | 668 | 776 | 815 | 773 |
| Loisirs et culture (local) | 307 | 607 | 804 | 1 182 | 1 490 | 1 698 |
| Divers (local) | 602 | 823 | 851 | 1 244 | 1 178 | 1 363 |
| Eau et énergie | 399 | 659 | 705 | 819 | 859 | 816 |
| Mobilier | 470 | 624 | 734 | 905 | 887 | 974 |
| Vêtements | 345 | 410 | 611 | 863 | 1 134 | 1 312 |
| Santé | 815 | 1 462 | 1 427 | 1 369 | 1 300 | 1 337 |
| Télécom et autres transports | 159 | 358 | 370 | 508 | 575 | 400 |
| Voyages à l'étranger | 461 | 1 042 | 1 076 | 1 478 | 1 672 | 1 165 |
| Total | 5 836 | 9 772 | 10 654 | 13 477 | 14 747 | 14 916 |
Enfants
Chaque enfant coûte selon son âge ce mois-là, compté en mois. Deux coûts dépendent de l'emploi des parents : la crèche n'est subventionnée, et le tsaharon (garde de l'après-midi) n'est nécessaire, que si tous les adultes du foyer travaillent ce mois-là.
| Cotisations et activités du gan public, à la charge des parents | proposition | |
| École | Frais de scolarité et fournitures : public 400 ₪, public religieux 480 ₪, privé ou international 3 500 ₪ | Q9 |
| Transport scolaire | hypothèse du modèle | |
| Prix du tsaharon dans la ville (tableau par ville) | programme Nitzanim |
Un enfant gardé par un parent à domicile (Q9) n'a pas de frais de crèche.
| Crèche reconnue, âge | Tarif subventionné | Plein tarif |
|---|---|---|
| 0 à 14 mois | 2 438 | 3 487 |
| 15 à 23 mois | 1 913 | 2 700 |
| 24 à 35 mois | 1 920 | 2 366 |
À l'arrivée, leur fille a 11 mois et va à la crèche ; ni David ni Sarah ne travaillent encore : plein tarif, 3 487 ₪. Leur fils, 7 ans, à l'école publique : 400 + 175 = 575 ₪ (pas de tsaharon tant que les deux parents ne travaillent pas). Total 4 062 ₪. Au mois 60, la fille est au gan (150 + 560 de tsaharon) et le fils, 13 ans, à l'école (575) : 1 285 ₪.
Dépenses : totaux par ville et type de foyer
Dépense mensuelle une fois installé (tous les adultes en emploi, sans voiture), en ₪. « 2 p. » : nombre de pièces du logement. Une voiture en leasing ajoute 2 400 ₪ à un couple.
| Ville | Célibataire, 2 p. | Couple sans enfant, 3 p. | Couple + 2 enfants (2 et 4 ans), 4 p. | Couple + 3 enfants (4, 8, 12 ans), 5 p. |
|---|---|---|---|---|
| Tel Aviv-Yafo | 13 717 | 21 136 | 32 186 | 36 547 |
| Herzliya | 14 932 | 22 120 | 31 651 | 37 664 |
| Jerusalem | 11 828 | 17 883 | 26 352 | 29 882 |
| Ra'anana | 11 746 | 19 143 | 26 628 | 30 981 |
| Netanya | 10 302 | 16 095 | 25 457 | 28 621 |
| Modi'in-Maccabim-Re'ut | 11 298 | 18 743 | 25 671 | 27 612 |
| Kfar Saba | 10 769 | 17 277 | 24 736 | 27 818 |
| Petah Tikva | 10 892 | 16 513 | 24 356 | 27 363 |
| Ashdod | 9 751 | 15 319 | 22 381 | 25 766 |
| Netivot | 9 353 | 14 354 | 21 141 | 22 259 |
| Haifa | 9 102 | 14 290 | 21 760 | 25 057 |
| Ashkelon | 8 979 | 13 783 | 20 899 | 24 582 |
| Sderot | 11 426 | 13 952 | 19 968 | 22 914 |
| Be'er Sheva | 8 552 | 13 219 | 19 956 | 22 729 |
Versions prudentes, indicateurs et financement
Le budget est déroulé quatre fois, avec des hypothèses de plus en plus prudentes. Aucune n'est une prévision : ce sont des scénarios « et si ».
| Version | Ce qui change | À quoi elle sert |
|---|---|---|
| Centrale | Délais de base, salaires selon le profil, revenu étranger tel que déclaré | Lecture principale |
| Retard | Délais d'embauche plus longs (colonne Retard) ; activité nouvelle +3 mois ; revenu étranger arrêté à mi-parcours | Dimensionner le financement |
| Revenu bas | Bas des fourchettes de salaire (q = 0) ; décote plus forte sur l'activité ; revenu étranger −25 % et change −10 % | Dimensionner le financement ; juger la viabilité |
| Stress combiné | Retard et Revenu bas ensemble, plus loyer en hausse de 5 % par an | Information seulement |
Besoin de trésorerie. C'est l'argent qu'il faut avoir au départ pour que le cumul des soldes ne passe jamais sous zéro pendant les 36 premiers mois.
| Salaires nets, bénéfice d'activité, revenu étranger, autres revenus, Sal Klita, allocations | sections précédentes | |
| Remboursement du prêt éventuel (0 lors du calcul du besoin) | calculé | |
| Indice de sommation : tous les mois de 0 à t | ||
| Le point le plus bas du cumul sur les 36 premiers mois (négatif s'il y a un trou) | calculé | |
| Besoin de trésorerie, en ₪ (L comme liquidité) | calculé |
Si le cumul est encore au plus bas au mois 35, ou si le foyer ne couvre pas ses dépenses au mois 60, le trou ne se referme pas : le moteur affiche « déficit structurel » plutôt qu'un montant.
David et Sarah : 124 320 ₪ en version centrale (point bas au mois 13), 258 837 ₪ en Retard (mois 19), 177 704 ₪ en Revenu bas, 319 951 ₪ en Stress.
Couverture au mois 60. Une fois la transition terminée, le revenu durable couvre-t-il les dépenses ? On le calcule sans aucun avantage d'olé (impôt normal, pas de Sal Klita), avec la moitié seulement d'un revenu étranger durable non documenté.
| Nombre de shekels de revenu pour 1 ₪ de dépense : 1,15 veut dire 15 % de marge | calculé | |
| Dépenses du mois 60 | section Dépenses | |
| Remboursement du financement simulé dû au mois 60. Il vaut 0 dans la lecture de viabilité, qui est faite sans prêt ; il n'entre en jeu que dans le test d'éligibilité au prêt (plus bas) | calculé |
Version centrale : 37 991 ₪ de revenu (David 18 965, Sarah 18 633, allocations 392) pour 25 283 ₪ de dépenses :
Financement. Le montant à financer est le plus grand des besoins des deux versions prudentes de dimensionnement. L'épargne mobilisée s'en déduit ; le reste peut être couvert, dans le scénario du diagnostic, par un financement sans intérêt plafonné. Ce scénario est indicatif : ce n'est pas une offre de prêt.
| Épargne | Épargne que le foyer peut mobiliser | étape 2 du diagnostic |
| Plafond | 150 000 ₪ ; remboursement en 48 mensualités après 24 mois de différé | paramètre |
Sensibilité : le moteur recalcule aussi le besoin central en décalant toutes les embauches de 3, 6 et 9 mois. Cette information n'entre pas dans le calcul du prêt.
David et Sarah :
Mensualités du financement simulé. Le prêt est sans intérêt. Rien n'est remboursé pendant le différé ; ensuite, le montant emprunté est remboursé en parts égales. La mensualité dépend donc directement du montant du prêt.
| Montant emprunté, calculé ci-dessus | calculé | |
| Durée du différé, en mois depuis l'arrivée | paramètre | |
| Nombre de mensualités | paramètre |
Avec 150 000 ₪ d'épargne, David et Sarah emprunteraient 108 837 ₪ :
Prêt de création d'entreprise. Quand un adulte crée ou transfère une activité, l'investissement de départ et les pertes des premiers mois forment un besoin distinct, financé par un second prêt. Il est dimensionné avec la même prudence que la transition, sur le pire des tests Retard et Revenu bas, et remboursé un an après le démarrage de l'activité.
| Besoin de l'entreprise : ses pertes mensuelles et ses investissements cumulés sur 36 mois. Le bénéfice d'un mois positif va au foyer ; une perte (bénéfice négatif, comptée en positif) reste à la charge de l'entreprise | Q36 à Q45 | |
| Apport | Part de l'épargne que le candidat réserve à l'entreprise. Le reste de l'épargne va à la transition ; ce qui dépasse le besoin de transition revient à l'entreprise | étape 2 du diagnostic |
| Mois de démarrage déclaré (0 pour une activité existante). L'échéancier est fixé sur cette date : si l'activité démarre plus tard (test Retard), le foyer en subit le décalage | Q39 | |
| Le prêt de transition est calculé comme ci-dessus, avec l'épargne qui reste au foyer | calculé |
Myriam crée une activité au mois 2 (30 000 ₪ d'investissement). Besoin de l'entreprise 31 280 ₪ ; avec 50 000 ₪ d'épargne, dont 10 000 réservés à l'entreprise : prêt de création 21 280 ₪, soit 591 ₪ par mois du mois 14 au mois 49 ; prêt de transition 85 151 ₪.
Éligibilité. Les deux prêts sont remboursés par le même foyer : ils sont testés ensemble. Le moteur rejoue la version Revenu bas avec toutes les mensualités et les flux de l'entreprise. Les prêts ne sont proposés que si les deux conditions sont remplies.
Le prêt de transition court du mois 24 au mois 71 : au mois 60, sa mensualité est due, et la condition (1) vérifie qu'une fois installé, sans avantage d'olé, le foyer peut à la fois couvrir ses dépenses et rembourser. Le prêt de création est en général remboursé avant le mois 60 : c'est la condition (2) qui le teste.
Si le test commun échoue, le prêt de création est refusé (« activité à redimensionner ») et le prêt de transition est testé seul, sans les flux de l'entreprise. S'il échoue aussi, aucun prêt n'est proposé.
David et Sarah, avec un prêt de 108 837 ₪ : couverture en Revenu bas au mois 60 =
Projet d'achat immobilier
La transition est toujours calculée en location. Quand la famille envisage d'acheter (Q17 : « Achat » ou « Les deux »), le diagnostic ajoute un indicateur : pour un achat à la fin de chaque année, de 1 à 5, quel prix peut-elle financer, et ce prix atteint-il celui du logement visé ? Le calcul se fait dans le test Revenu bas, avec l'éventuel financement simulé.
Le revenu retenu par la banque. Une banque regarde le revenu stable, pas les avantages temporaires. Le moteur prend donc le revenu net en fiscalité normale (sans points d'olé ni exonération), et ne compte un salaire qu'après quelques mois d'ancienneté, et une activité indépendante qu'après deux ans.
| Mois de l'achat testé : 12, 24, 36, 48 ou 60 | paramètre | |
| Mois d'embauche dans le test Revenu bas | section Revenus | |
| Fonction de paie en mode durable (section Revenus : du brut au net) | calculé |
La mensualité maximale. Elle respecte deux limites : un taux d'effort (part du revenu consacrée au crédit), et le budget, qui doit rester couvert une fois le loyer remplacé par le crédit.
| Mensualités du financement simulé dues ce mois-là | section Financement | |
| Dépenses du mois hors loyer (arnona comprise) | section Dépenses | |
| Assurances du crédit et du logement, en ₪ par mois | proposition | |
| Crédit maximal : capital qu'on rembourse avec la mensualité | calculé | |
| Taux mensuel et durée du crédit | taux du marché ; durée proposée |
L'apport disponible. C'est l'argent dont la famille peut se séparer sans compromettre la suite : le point le plus bas de sa trésorerie à partir de la date d'achat, moins une réserve de quelques mois de dépenses. L'apport ne puise donc ni dans l'argent dont elle aura besoin plus tard, ni dans le financement simulé qu'elle rembourserait.
| Trésorerie du test Revenu bas avec les mensualités des prêts (section Financement) | calculé |
Le prix maximal est le plus haut prix pour lequel l'apport couvre tout ce que le crédit ne finance pas. Le crédit est limité à la fois par la mensualité maximale et par la quotité de financement (75 % du prix pour une première résidence). La taxe d'achat est celle du barème le plus favorable : résidence unique, ou barème des olim (d'un an avant à sept ans après l'Alya).
| Taxe d'achat (mas rechisha) 2026, barème le plus favorable | tableau ci-dessous | |
| 0,02 | Frais d'avocat, d'agence, d'expertise et de banque, en part du prix | proposition |
| Rapport de prix selon le nombre de pièces, base 4 pièces : 2 p. 0,65, 3 p. 0,82, 4 p. 1,00, 5 p. 1,25, 6 p. 1,50 | proposition |
Avec 800 000 ₪ d'épargne, un 4 pièces à Ra'anana (3 422 890 ₪). Fin de l'année 5 : revenu retenu 33 060 ₪ ; mensualité maximale 11 571 ₪ (limitée par le taux d'effort) ; crédit maximal 1 979 310 ₪ ; apport disponible 919 979 ₪ ; prix maximal 2 807 244 ₪. Le logement visé demanderait 1 578 720 ₪ d'apport : l'achat n'est pas réaliste avant 5 ans dans le test prudent. Avec 1 500 000 ₪ d'épargne, il le devient à la fin de l'année 5.
| Taxe d'achat 2026, résidence unique (₪) |
|---|
| 0 – 1 978 745 : 0,0 % 1 978 745 – 2 347 040 : 3,5 % 2 347 040 – 6 055 070 : 5,0 % 6 055 070 – 20 183 565 : 8,0 % 20 183 565 – … : 10,0 % |
| Taxe d'achat 2026, olim (₪) |
|---|
| 0 – 1 988 090 : 0,5 % 1 988 090 – 6 055 070 : 5,0 % 6 055 070 – 20 183 565 : 8,0 % 20 183 565 – … : 10,0 % |
| Paramètre | Valeur |
|---|---|
| Quotité | 75 % |
| Taux d'effort | 35 % |
| Taux | 5,0 % |
| Durée | 25 ans |
| Réserve | 3 mois |
Prix moyens des logements
Prix moyen d'achat de la ville (Madlan, 4 octobre 2026), retenu comme prix d'un 4 pièces ; 3 et 5 pièces par les rapports ci-dessus. Recoupé avec les prix des 4 pièces du 4e trimestre 2024 : écarts de 0 à 15 %.
| Ville | 4 pièces (₪) | 3 pièces (₪) | 5 pièces (₪) |
|---|---|---|---|
| Tel Aviv-Yafo | 4 768 095 | 3 909 838 | 5 960 119 |
| Herzliya | 3 726 520 | 3 055 746 | 4 658 150 |
| Ra'anana | 3 422 890 | 2 806 770 | 4 278 612 |
| Jerusalem | 3 227 567 | 2 646 605 | 4 034 459 |
| Modi'in-Maccabim-Re'ut | 3 130 388 | 2 566 918 | 3 912 985 |
| Kfar Saba | 3 055 106 | 2 505 187 | 3 818 882 |
| Netanya | 2 817 593 | 2 310 426 | 3 521 991 |
| Petah Tikva | 2 579 613 | 2 115 283 | 3 224 516 |
| Ashdod | 2 253 754 | 1 848 078 | 2 817 192 |
| Haifa | 1 959 136 | 1 606 492 | 2 448 920 |
| Ashkelon | 1 684 893 | 1 381 612 | 2 106 116 |
| Netivot | 1 564 715 | 1 283 066 | 1 955 894 |
| Sderot | 1 429 991 | 1 172 593 | 1 787 489 |
| Be'er Sheva | 1 264 011 | 1 036 489 | 1 580 014 |
Hypothèses non encore validées
Tout ce qui n'est ni un barème officiel ni une donnée de marché sourcée. Les marquer « validé » au fur et à mesure des sondages et des vérifications auprès des administrations.
| Bloc | Hypothèse | Statut | Comment la valider |
|---|---|---|---|
| Revenus | Délais d'embauche dans le métier visé par classe A à D : 3/5/8/12 mois (6/9/14/20 en Retard) | hypothèse d'expert | suivi d'une cohorte d'olim installés |
| Revenus | Délais de langue +3 / +6 mois, recherche avancée −1 / −2 mois | hypothèse d'expert | cohorte ; avis de recruteurs |
| Revenus | Économiste / analyste financier et contrôleur financier : l'anglais peut remplacer l'hébreu à l'oral (cote 4/5 au lieu de 3/5), dans la finance anglophone (banques, fonds) | proposition du 04/10/2026 | sondage : langue de travail des olim en finance |
| Revenus | Emploi d'attente : métier de repli, payé selon la séniorité plafonnée au milieu de la fourchette d'entrée (décision 04/10/2026), à partir de la disponibilité + 4 mois (8 en Retard et Stress) | calibrage simple sur l'Alya de l'ex-URSS (hommes : 80 % en emploi à 6 mois) | sondage : mois du premier revenu en Israël, par sexe |
| Revenus | Les femmes sont traitées comme les hommes (les études ex-URSS montrent des délais plus longs pour elles) | simplification | sondage par sexe |
| Revenus | Pas d'effet de l'âge sur les délais (étude sur l'Alya russe : effet peu significatif) | décision 04/10/2026 | sondage par tranche d'âge |
| Revenus | Retour au métier certain dans les tests (au mois T), y compris Revenu bas ; « sans retour » donné en information seulement | décision 04/10/2026 | sondage : travaillez-vous dans votre métier ? après combien de temps ? |
| Revenus | Salaire d'entrée selon l'ancienneté, au même rang que le salaire stable, montée en 24 mois, pas de progression ensuite | décision 04/10/2026 | grilles de recruteurs ; sondage sur les salaires |
| Revenus | Fourchettes de salaire des métiers (enquêtes de recrutement : Ethosia, GotFriends, Manpower, AllJobs) | source marché, non datée ligne par ligne | mise à jour annuelle des grilles |
| Revenus | Exigences de langue des métiers (niveaux d'importance de 1 à 5, à relire), substitution de l'anglais, effet de l'IA | à relire | relecture ligne par ligne avec des recruteurs |
| Revenus | Métiers de repli F1 à F6 et leurs salaires | proposition | conseillers emploi, recruteurs |
| Revenus | Durées de licence (médecins, avocats, etc.) | proposition | ministères concernés |
| Revenus | Décotes de l'activité indépendante selon la part de clients déjà acquise ; 3 mois de retard en plus pour une activité nouvelle | hypothèse prudente | trajectoires réelles d'indépendants |
| Revenus | Revenu étranger : −25 % en Revenu bas, change −10 % en Stress, moitié seulement en Retard après 12 mois | convention prudente | contrats ; historique de change |
| Revenus | Revenu étranger durable toujours traité comme « non documenté » (50 % au mois 60), la question du statut juridique ayant été retirée | simplification v1.3 | fiscaliste franco-israélien |
| Revenus | Coût des allers-retours pour travailler à l'étranger (1 500 à 3 500 ₪ par mois) | proposition | prix des vols ; sondage |
| Fiscalité | Points de crédit des enfants pour le père de 0 à 5 ans ; Bituah Leumi des indépendants en approximation | à vérifier | administration fiscale, Bituah Leumi |
| Fiscalité | Cotisation retraite du salarié (6 %) comptée comme une dépense, pas comme une épargne | prudent | — |
| Aides | Aide au loyer des olim : montants majorés 2024-2025 (source secondaire), majoration dans les districts Nord, Haïfa, Sud, Judée-Samarie ; liste des villes majorées | à confirmer pour 2026 | centre de service des olim (*8583) ; guide du ministère de l'Alya |
| Aides | Ancien régime d'aide au loyer (Alya avant mars 2024) non modélisé | limite connue | — |
| Aides | Réduction d'arnona des olim : 90 % sur 100 m² pendant les mois 0 à 11, dans toutes les villes (le taux exact est fixé par chaque mairie) | à confirmer ville par ville | services d'arnona des mairies |
| Retraités | Catégorie Sal Klita « retraités » si tous les adultes ont l'âge de la retraite à l'arrivée | à confirmer | ministère de l'Alya |
| Retraités | Âge de la retraite des femmes fixé à 63 ans (en réalité 62 à 65 selon l'année de naissance) | approximation | Bituah Leumi |
| Retraités | Pension de base (ou prestation spéciale des olim) dès l'arrivée ; pension étrangère comptée comme pension dans le complément de revenu ; épargne déclarée retenue pour le plafond | à confirmer | Bituah Leumi |
| Retraités | Dépenses = moyenne de tous les foyers de même taille, sans voyages à l'étranger : sans doute encore élevées (santé possiblement en partie comptée deux fois avec la retenue santé) | surestimation possible | budgets réels de retraités ; tableau CBS par âge du chef de foyer |
| Dépenses | Vie courante = moyenne de tous les foyers israéliens de même taille (CBS 2023, revalorisée à 2026 par l'indice des prix) : pas spécifique aux familles francophones | limite connue, sens incertain | sondage : budget mensuel réel par grands postes |
| Dépenses | Facteurs de cherté 1,12 / 1,03 / 0,93 sur les postes locaux : cohérents avec Numbeo pour Tel Aviv, Jérusalem et Haïfa ; autres villes classées par analogie | estimation | budgets de familles installées par ville |
| Dépenses | Grandes familles : dépense à 5 personnes + écart 4→5 par personne supplémentaire | estimation | budgets de familles nombreuses |
| Dépenses | Loyers médians des annonces (Realta), pas des baux signés ; Modi'in partiellement sourcé, Sderot sur un petit échantillon | source marché | loyers effectivement payés (sondage) |
| Dépenses | Arnona : zone retenue dans chaque ville ; tarifs 2026 lus sur Kolhabait sans recoupement avec chaque arrêté ; Sderot sur l'arrêté 2024 | choix de méthode | arrêtés municipaux 2026 ; quartier visé |
| Dépenses | Logement de 25 m² par pièce (100 m² pour 4 pièces) | convention | annonces |
| Dépenses | Voiture en leasing : 2 800 ₪ par mois tout compris ; pas d'achat comptant | hypothèse du modèle | offres de leasing privé |
| Dépenses | Crèche au plein tarif tant que tous les adultes ne travaillent pas ; tsaharon seulement si tous travaillent | règle du barème, simplifiée | — |
| Dépenses | Tsaharon de base Nitzanim (barème 2024), cotisations du gan 150 ₪, frais de scolarité estimés | proposition | prix 2026-27 par ville |
| Dépenses | Activités des enfants hors école (colonies, activités extrascolaires) non comptées en plus de la moyenne CBS | sous-estimation probable | sondage |
| Dépenses | Installation : meubles (estimation), transport (tarifs d'un déménageur), électroménager 4 000 / 12 000 ₪, frais d'agence 1 mois, dépôt 2 mois sans garant | proposition | devis et coûts réels de familles récentes |
| Dépenses | Shekels constants : pas de hausse réelle des prix ni des loyers, sauf loyers dans le test Stress (+5 %/an) ; taux de change de 4 ₪/€ par défaut | convention | suivi des loyers et du change |
| Financement | Prêt de transition : plafond 150 000 ₪, sans intérêt, différé 24 mois, 48 mensualités | paramètres produit | décision produit |
| Financement | Prêt de création : plafond 150 000 ₪, remboursé un an après le démarrage, 36 mensualités | proposition | décision produit ; dispositifs d'aide aux entrepreneurs olim |
| Achat | Taux d'effort 35 %, durée 25 ans, taux 5 %, frais 2 %, réserve 3 mois, assurances 200 ₪ | proposition | courtier en crédit immobilier |
| Achat | Ancienneté de 6 mois (salariés) et 2 ans (indépendants) exigée par les banques | proposition | banques, courtier |
| Achat | Prix moyen de la ville (toutes tailles) pris pour un 4 pièces ; rapports 3 et 5 pièces | estimation | transactions par nombre de pièces (nadlan.gov.il) |
| Achat | Taxe d'achat des olim : barème 0,5 % jusqu'à 1,99 M ₪ puis 5 %. Une réforme de 2024 (0,5 % jusqu'à environ 6 M ₪ pendant un an après l'arrivée) n'est pas appliquée : statut 2026 à vérifier | prudent | administration fiscale (misim) ; avocat |
| Modèle | Scénarios « et si » sans probabilité ; viabilité jugée au seul mois 60 (complétée par le test de trésorerie du prêt) | choix de construction | — |
| Modèle | Non couverts : enfants de plus de 18 ans, besoins particuliers chiffrés, garde alternée, plus de deux adultes | limite connue | revue humaine |
Sources
Chaque source est liée au calcul qu'elle alimente. Les sources marquées « classeur interne » viennent du classeur de calcul d'origine du projet, lui-même sourcé onglet par onglet ; les sources marquées « secondaire » reprennent un barème officiel sans qu'on ait pu lire l'original.
| Bloc | Source | Utilisée pour | Date / statut |
|---|---|---|---|
| Emploi des olim | Arellano-Bover et San, The Role of Firms and Job Mobility in the Assimilation of Immigrants, IZA DP 16389 | Délai de l'emploi d'attente (4 mois central, 8 en Retard) : part des hommes en emploi à 6 et 10 mois (80 % et 90 %), femmes 60 % et 75 % | étude, Alya ex-URSS des années 1990 |
| Emploi des olim | Weiss, High skill immigration: some lessons from Israel | Indicateur « sans retour au métier » : part des diplômés dans un emploi qualifié de 12 % à 37 % entre 1 et 5 ans ; salaires vers 60 % des natifs | étude, ex-URSS |
| Emploi des olim | Institut Neaman, STE 22 (intégration des scientifiques et ingénieurs immigrés) | Recoupement des délais : premier emploi en 7,5 mois en moyenne (hommes), 15 mois (femmes) | étude |
| Emploi des olim | Eckstein, The Immigration from the Former Soviet Union to Israel, chapitre 2 | Contexte : participation au marché du travail et déclassement initial ; justification des deux étapes (emploi d'attente puis métier) | étude |
| Emploi des olim | Cohen-Goldner et Eckstein, Labor Mobility of Immigrants, IZA DP 519 | Passage d'un emploi manuel à un emploi qualifié, rôle de l'hébreu et de la formation : justification des délais de langue | étude |
| Emploi des olim | Brookdale (Myers-JDC), tendances de l'intégration des immigrés de l'ex-URSS | Contexte : intégration professionnelle à long terme ; faible effet de l'âge sur l'emploi | étude |
| Emploi des olim | Enquête Qualita sur les olim de France (Ynet, 2017) | Ordre de grandeur francophone : 37 % sans emploi, 40 % dans un autre domaine ; appui de l'indicateur « sans retour » | enquête, 2017 |
| Emploi des olim | JPPI, French Aliyah: Governmental Efforts and Recommendations | Contexte (freins à l'emploi : langue, licences) ; aucun chiffre repris | rapport |
| Salaires | Table des salaires du classeur d'origine (Ethosia, GotFriends, Manpower, AllJobs) | Fourchettes d'entrée et stables de chaque métier et des métiers de repli | classeur interne, à mettre à jour |
| Salaires | Rapport du superviseur des salaires sur les enseignants (Ynet) | Salaires des enseignants | presse, donnée officielle |
| Salaires | Ministère de l'Éducation, parcours des enseignants olim | Conditions et délais de reconnaissance des enseignants | officiel |
| Fiscalité | Administration fiscale, barème de l'impôt 2026 | Impôt sur le revenu : tranches, valeur du point de crédit | officiel 2026 |
| Fiscalité | Classeur d'origine, onglets fiscalité (Tax_2026, Child_Tax_Credits) | Points de crédit (résident, femme, enfants, olim), exonération des olim, Bituah Leumi et retraite du salarié | classeur interne, d'après les barèmes officiels |
| Prestations | Bituah Leumi, montants des allocations familiales | Allocations familiales par rang d'enfant | officiel 2026 |
| Prestations | Ministère de l'Alya, tableau 33 (panier d'intégration) | Sal Klita : montants par type de foyer, retraités compris, suppléments par enfant | officiel, au 01/01/2026 |
| Prestations | Bituah Leumi, montants de la pension de vieillesse | Pension de base des retraités (1 838 ₪, 1 941 ₪ dès 80 ans ; couple avec conjoint à charge) | officiel 2026 |
| Prestations | Bituah Leumi, montants avec complément de revenu | Minimum garanti des retraités (seul, couple) | officiel 2026 |
| Prestations | Bituah Leumi, conditions du complément de revenu | Revenus non pris en compte (pension, travail), plafond d'épargne, retenue santé | officiel 2026 |
| Prestations | Kol Zchut, prestation spéciale de vieillesse des olim | Droit des olim arrivés âgés à une prestation du même montant que la pension de base | guide des droits |
| Prestations | Meidahon, aide au loyer des olim (deux régimes), d'après le guide du ministère de l'Alya | Aide au loyer : mois 7 à 30, montants de base et majorés, districts concernés | source secondaire, février 2026 |
| Prestations | Walla, annonce de l'aide au loyer à Haïfa | Recoupement du montant majoré (environ 2 000 ₪ par mois pendant 2 ans) | presse, février 2026 |
| Prestations | Kol Zchut, réduction d'arnona des olim | Réduction d'arnona : jusqu'à 90 %, 100 m², 12 mois dans les 24 premiers mois | guide des droits, consulté le 04/10/2026 |
| Prestations | Kol Zchut, réduction d'arnona des localités proches de Gaza | Réduction de 45 % à Sderot | guide des droits |
| Dépenses | CBS, enquête 2023 sur les dépenses des ménages | Vie courante par taille de foyer, poste par poste (postes nationaux et locaux, voyages, grandes familles) | officiel, données 2023 |
| Dépenses | CBS, indice des prix à la consommation | Revalorisation 2023 → 2026 des dépenses CBS (×1,090) | officiel |
| Dépenses | Numbeo, indices de coût de la vie par ville | Contrôle des facteurs de cherté (écart Tel Aviv / Jérusalem / Haïfa) ; Haïfa passée en catégorie 3 | participatif, consulté en octobre 2026 |
| Dépenses | Realta, loyers médians des annonces par ville | Loyers de 2 à 6 pièces dans les 14 villes (une page par ville) | marché, 2 et 3 octobre 2026 |
| Dépenses | Kolhabait, tarifs d'arnona 2026 par ville | Tarif d'arnona au m² (une page par ville, citant les arrêtés municipaux) | secondaire, 2026 |
| Dépenses | Arrêté d'arnona de Sderot 2024 (copie ramibox) | Tarif d'arnona de Sderot | officiel, 2024 (2026 non trouvé) |
| Dépenses | Ministère de l'Économie, barème des crèches reconnues 2025-26 | Crèche de 0 à 35 mois, plein tarif et tarif subventionné | officiel 2025-26 |
| Dépenses | Kolhabait, tsaharonim ; Ynet (août 2024) | Prix du tsaharon (programme Nitzanim) selon la grappe socio-économique ; article Ynet | secondaire, 2024 |
| Dépenses | Classeur d'origine, onglets dépenses « central » | Voiture en leasing (2 800 ₪), mobilité sans voiture (350 ₪), frais de scolarité, meubles de l'installation | classeur interne |
| Dépenses | MTN Déménagement, déménagement France–Israël | Transport des affaires : container 40 et 20 pieds, groupage | tarifs indicatifs, juin 2026 |
| Dépenses | Easy Aliyah, prix de l'électroménager en Israël | Électroménager sans container (12 000 ₪) | blog, 2023 |
| Achat | Madlan, prix moyen d'achat par ville | Prix visé du logement (4 pièces), une page par ville | marché, 4 octobre 2026 |
| Achat | Ynet, prix des 4 pièces par ville (fin 2024, données de l'administration fiscale) | Recoupement des prix Madlan (écarts de 0 à 15 %) | presse ; lien à retrouver |
| Achat | Merkaz HaNadlan, taxe d'achat 2026 ; taxe d'achat d'une première résidence | Barèmes de taxe d'achat (résidence unique, olim) ; guide résidence unique | secondaire, 2026 |
| Achat | Kol Zchut, limites des crédits immobiliers | Quotité de 75 % (première résidence), mensualité au plus 50 % du revenu, durée maximale 30 ans | règles de la Banque d'Israël |
| Achat | Guide 2026 du crédit immobilier en Israël | Taux du crédit (environ 5,1 %, retenu 5 %) | secondaire, juin 2026 |